Аннотация:
Генеральный директор Kioxia недавно опубликовал сигнал, который более выгоден для крупных клиентов, таких как Apple: цены на флэш-память NAND выросли «почти», и компания больше не будет насильно настаивать на дальнейшем повышении цен при переговорах с клиентами. Это означает, что ценовое давление на чипы памяти, которое продолжало расти в последние несколько кварталов, может начать замедляться, по крайней мере, в краткосрочной перспективе, и не будет продолжать ухудшаться такими же темпами.
Основная причина, по которой это заявление привлекло внимание, заключается в том, что Kioxia является важным поставщиком на рынке систем хранения данных, а Apple — одним из ее крупнейших клиентов. Данные показывают, что на долю Apple приходится примерно 20% общего дохода Kioxia. Таким образом, изменения в ценовой стратегии Kioxia почти напрямую повлияют на последующие материальные затраты Apple и пространство для переговоров в цепочке поставок.
Генеральный директор Kioxia Хироо Ота ясно дал понять, что попросил отдел продаж существенно не поднимать цены при переговорах с клиентами центров обработки данных, заявив, что «цены выросли достаточно». Он также упомянул, что даже очень крупные поставщики облачных услуг имеют ограниченные бюджеты, что показывает, что Kioxia внутри компании начала взвешивать риск негативной реакции на рыночный спрос из-за продолжающегося роста цен.
Стоит отметить, что Kioxia ранее не повышала цены. Цены на продукцию NAND компании выросли на 70% последовательно за квартал, завершившийся в июне. Но после такого резкого роста Ота теперь считает, что продолжение роста цен может нанести ущерб всему рынку, поэтому он предпочитает поддерживать ценовую стабильность.
Для Apple это изменение пришло в нужное время. В своем финансовом отчете за третий квартал 2026 финансового года Apple заявила, что затраты на память в мартовском квартале уже были выше, чем в декабрьском квартале, ожидается, что в июньском квартале вырастут дальше, чем в мартовском квартале, а в сентябрьском квартале будут выплачены более высокие затраты на память. Другими словами, Apple публично признала, что испытывает растущее давление со стороны покупателей памяти.
В этом контексте сигнал Kioxia о замедлении роста цен может дать определенный буфер Apple и другим производителям бытовой электроники. Хотя это не обязательно означает, что цены на память немедленно упадут, это, по крайней мере, указывает на то, что самая бурная стадия роста рынка, возможно, подходит к концу, и он, скорее всего, войдет в высокую консолидацию, а не продолжит резкий рост.
В отчете также упоминается, что Apple, как сообщается, изучает потенциальное сотрудничество с такими компаниями, как Yangtze River и Changxin, что может предоставить Apple больше козырей в будущих переговорах с поставщиками систем хранения данных. Если эта тенденция сохранится, ожидается, что переговорная сила Apple в цепочке поставок еще больше усилится, что поможет ей добиваться более стабильных условий закупок на фоне колебаний стоимости памяти.
Комментарии