Аннотация:
Tencent Holdings завершила оценку четырех облигаций в долларах США и оффшорных юанях и планирует выпустить необеспеченные старшие облигации на общую сумму 1,8 млрд долларов США и 26 млрд юаней, что эквивалентно примерно 5,7 млрд долларов США, исходя из текущего обменного курса. Tencent сообщила, что за вычетом сборов за андеррайтинг, скидок и комиссий чистая прибыль от долларовых банкнот составит около 1,79 млрд долларов США, а от банкнот в юанях - примерно 25,89 млрд юаней. Вырученные средства будут использованы на общекорпоративные цели. Ожидается, что облигации будут выпущены 21 октября и будут размещены на Гонконгской фондовой бирже.
Облигации в долларах США включают 10-летние облигации с основной суммой 1,3 миллиарда долларов США и годовой процентной ставкой 6,10%, а также 20-летние облигации с основной суммой 500 миллионов долларов США и годовой процентной ставкой 6,75%; оба созреют в 2036 и 2046 годах соответственно. Оффшорные облигации в юанях включают 10-летние облигации с основной суммой 20 миллиардов юаней и годовой процентной ставкой 2,40%, а также 30-летние облигации с основной суммой 6 миллиардов юаней и годовой процентной ставкой 3,00% со сроком погашения в 2036 и 2056 годах соответственно. Все четыре облигации имеют фиксированную ставку.
Агентство Reuters процитировало обновленный документ об условиях, в котором говорится, что общая сумма заказов на подписку на облигации в долларах США превысила 7,4 миллиарда долларов США, а заказы на оффшорные облигации в юанях превысили 105 миллиардов юаней, а общий размер заказа превысил в четыре раза окончательную сумму выпуска. Окончательные спреды процентных ставок по долларовым облигациям США были на 90 базисных пунктов и на 115 базисных пунктов выше, чем у казначейских облигаций США с тем же сроком погашения, сузившись на 25 базисных пунктов по сравнению с первоначальным прогнозом; окончательные процентные ставки по облигациям в юанях были снижены на 50 базисных пунктов соответственно по сравнению с первоначальным прогнозом.
Это финансирование происходит по мере того, как Tencent увеличивает свои инвестиции в искусственный интеллект. Компания сообщила, что капитальные затраты в первой половине 2026 года достигли 96,3 млрд юаней, что более чем вдвое превышает 45,9 млрд юаней за аналогичный период прошлого года. Расходы в основном касались компьютерного оборудования, программного обеспечения и центров обработки данных. Однако Tencent в своих эмиссионных документах резюмировала цель этого сбора средств как общекорпоративные цели и не указала, что все средства будут инвестированы исключительно в проекты искусственного интеллекта.
В июне этого года компания Tencent привлекла около 4,66 млрд долларов США посредством облигаций в долларах США и юанях. На этот раз он снова вышел на зарубежный рынок облигаций за короткий период времени, что отражает тот факт, что крупные технологические компании все еще могут получить финансирование, но инвесторы также уделяют больше внимания инвестициям в инфраструктуру искусственного интеллекта и капитальным затратам. Президент Tencent Лю Чипин заявил, что на выпуск активно подписывались, что отражает признание инвесторами нового раунда бизнеса в области искусственного интеллекта и статуса основного бизнеса компании; В компании также заявили, что выпуск бивалютных облигаций поможет расширить базу инвесторов в облигации и оптимизировать структуру сроков погашения долга.
Комментарии