Индустрия набирает обороты, появляется искусственный интеллект, усиливается конкуренция, и многие переменные выводят китайский рынок смартфонов на новый этап.Но нынешние показатели Apple на китайском рынке далеки от идеала. Утром 2 августа по пекинскому времени Apple объявила результаты за третий финансовый квартал 2024 финансового года (т. е. второй квартал 2024 финансового года).

Финансовый отчет показывает, что выручка компании составила 85,78 млрд долларов США, что на 4,9% больше, чем в прошлом году, превысив ожидания рынка в 84,46 млрд долларов США;

Валовая прибыль составила 46,3%, что выше ожиданий рынка в 46,1%.

Чистая прибыль составила 21,45 млрд долларов США, увеличившись на 8% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года;

Разводненная прибыль на акцию составила 1,4 доллара США, увеличившись на 11% в годовом исчислении, что выше рыночных ожиданий в 1,35 доллара США.

В целом финансовый отчет Apple за этот квартал оказался лучше ожиданий рынка по основным показателям.На неспокойном фоне падения индекса Nasdaq всего на 2,3% цена акций Apple не сильно колебалась после публикации отчета о прибылях и убытках.Но когда дело касается продуктов и региональных рынков, а также самой обсуждаемой темы искусственного интеллекта, показатели Apple по-прежнему неудовлетворительны.

Например, доходы от продаж iPhone по-прежнему снижаются, а Apple по-прежнему сталкивается с более сильным ростом и конкурентным давлением в Большом Китае.Выручка компании в Большом Китае в этом квартале составила 14,7 млрд долларов США, что на 6,5% меньше, чем в прошлом году. Это был единственный рынок, который снизился среди различных географических подразделений, и этот спад превзошел ожидания.Что касается искусственного интеллекта, то новость о том, что «Apple Intelligence может быть перенесена на октябрь», также беспокоит наблюдателей.


Большой Китай — единственный рынок, на котором выручка Apple упала во втором квартале. Источник: финансовый отчет Apple.

01Конкуренция усиливается, а снижение цен неэффективно

В этом квартале выручка Apple от продаж iPhone составила $39,3 млрд, что на 0,9% меньше, чем в прошлом году.С точки зрения структуры доходов, что действительно стимулирует общий рост доходов компании, так это доходы от iPad (значительный рост на 23,7% в годовом исчислении до 7,16 млрд долларов США) и доходы от услуг (рост на 14% в годовом исчислении до 24,213 млрд долларов США). Доходы от Mac и портативных устройств выросли на 2,5% в годовом исчислении и упали на 2,3% в годовом исчислении соответственно.


Есть много факторов, которые влияют на доходы от iPhone. Например, второй квартал — традиционное межсезонье для продаж iPhone, и Apple подчеркивает влияние обменных курсов.Тем не менее, жесткая конкуренция на китайском рынке смартфонов определенно является темой, которой нельзя избежать.

Большой Китай приносит около 20% доходов Apple, но за шесть кварталов с 2023 годаApple добилась положительного роста выручки на рынке Большого Китая только за один квартал.Во многом это связано с жесткой конкуренцией, с которой сталкивается iPhone в Китае.


Данные IDC показывают, что во втором квартале этого года на китайском рынке смартфонов было продано около 71,58 миллиона единиц, что на 8,9% больше, чем в прошлом году. Темп роста в предыдущем квартале составил 6,5%, продолжая сохранять динамику роста. Рост обеспечивается такими отечественными игроками, как vivo, Huawei и Xiaomi.В отчете показано, что поставки на рынок Android во втором квартале выросли на 11,1% в годовом исчислении.

В отличие,Поставки iOS на рынок упали на 3,1% в годовом исчислениирыночная доля iPhone (13,6%) также выпала из пятерки лидеров. И такая производительность достигается за счет существенного снижения цены iPhone. Во время события 618,Цена на серию iPhone 15 резко упала на Tmall, JD.com, Pinduoduo и других платформах, причем цена даже ниже, чем у многих Android-флагманов.


Источник: ИДЦ

02Новые переменные для решающего ИИ

Как увеличить продажи iPhone? Как стимулировать спрос китайских потребителей на iPhone? Чиновники Apple и рынок делают ставку на искусственный интеллект.

В условиях все более длительных циклов замены искусственный интеллект придал новую жизнь рынку смартфонов.Рынок надеется, что ИИ приведет к «суперциклу замены телефонов», также заявили руководители Apple.Искусственный интеллект — еще одна причина, по которой люди покупают новый iPhone.Но, судя по текущей ситуации, сложно приравнивать ИИ к волне замещения.

Лагерь Android внедрил ИИ гораздо быстрее, чем Apple. С этого года Samsung, Huawei, OPPO, vivo, Honor, Xiaomi и другие производители постоянно совершенствуют мобильные телефоны с искусственным интеллектом. Что касается функциональности, каждый производитель фокусируется на таких сценариях, как обработка изображений, звонки, поиск и умные помощники. Но в целом,Эти особенности ближе к «вишенке на торте» и вряд ли их можно назвать прорывными инновациями.

AppleО прогрессе искусственного интеллекта было объявлено на WWDC в июне этого года.. С точки зрения практичности, ИИ Apple все еще может достичь относительно знакомых частей рынка, таких какСводка контента, текстовые изображения, более мощный интеллектуальный помощник, транскрипция звука, редактирование изображений и т. д.Но основанная на уникальной экосистеме программного и аппаратного обеспечения, концепция искусственного интеллекта Apple представляет собой Apple Intelligence, новую «систему персонального интеллекта», которая не просто использует ИИ для реализации определенных конкретных функций.

В заявлении Apple хотят подчеркнуть, что Apple Intelligence — это «системный уровень», а искусственный интеллект глубоко интегрирован в систему iOS, а не является своего рода «дополнением» к iOS.

Это также можно проверить по результатам текущего тестирования iOS18.1 разработчиками. В отличие от приложений ИИ в лагере Android, пользователям не всегда нужно «активно инициировать» взаимодействие с ИИ. Apple Intelligence, естественно, будет играть роль в собственных сценариях приложений, таких как уведомления, электронная почта и чаты, и продолжит понимать персонализированную ситуацию пользователя.

Все эти функции основаны на уникальной закрытой экосистеме Apple и часто используемых собственных приложениях.Другими словами, уникальность Apple в эпоху искусственного интеллекта по-прежнему заключается в ее первоначальных преимуществах. Соответственно, точки прорыва отечественных производителей мобильных телефонов в эпоху ИИ по-прежнему исходят из их разногласий с Apple.

Однако, судя по нынешнему прогрессу отрасли,Влияние ИИ на индустрию смартфонов все еще находится на стадии «положительных ожиданий»..

Хотя некоторые аналитики полагают, что потребители будут покупать высококлассные продукты серии iPhone 15 для предстоящего Apple Intelligence, Кук сказал, что еще слишком рано рассматривать ИИ как причину обновления устройств.В отрасли также есть аналитики, которые сомневаются в развитии Apple из-за отсутствия инноваций у Apple и «неясной стратегии ИИ». В то же время сторонникам Android также необходимо разработать более революционные продукты, чтобы оправдать ожидания роста мобильных телефонов с искусственным интеллектом.

03Затишье перед потрясениями

Судя по финансовому отчету, показатели Apple были относительно стабильными, без каких-либо неожиданностей и сюрпризов, во многом напоминая затишье перед новым витком резких перемен в отрасли.

Рынок смартфонов находится на критическом этапе «переплетения множества изменений».Первое изменение – это восстановление отрасли.В 2022 и 2023 годах мировые поставки смартфонов сократятся, а циклы замены пользователей станут все длиннее и длиннее. В этом году дела, наконец, налаживаются. Данные IDC показывают, что мировые поставки смартфонов увеличились на 7,8% в годовом исчислении в первом квартале 2024 года и на 6,5% в годовом исчислении во втором квартале.

Второе изменение — это неопределенность, вызванная новыми технологиями.ИИ не только вызовет волну замен телефонов, но также окажет глубокое влияние на форму продукта, методы взаимодействия и экологию приложений интеллектуальных терминалов. Apple необходимо и дальше изучать свои собственные экологические преимущества и продолжать свой уникальный пользовательский опыт, в то время как лагерю Android необходимо воспользоваться преимуществами искусственного интеллекта, чтобы открыть новые пространства для взаимодействия и опыта.

Третье изменение – это прорыв отечественных производителей мобильных телефонов на путь «высокого класса».После многих лет исследований в области производительности и брендинга флагманские продукты отечественных производителей мобильных телефонов прочно обосновались в верхнем ценовом диапазоне, и соответствующий «менталитет высокого класса» также растет.

Например, китайские производители мобильных телефонов активно сотрудничают с такими гигантами обработки изображений и оптики, как Leica, Hasselblad и Zeiss, чтобы применять инновационные технологии обработки цвета и модули обработки изображений в мобильных телефонах.С точки зрения сигнала вызова, скорости зарядки, срока службы батареи и даже материалов продукта преимущества продукта «Huarong Mi OV» также растут.

Эффект бренда Huawei, эксцентричный подход Xiaomi к изображению, модные линии OPPO и vivo, а также экологическая конструкция каждой компании — все это продолжает пошатывать первоначальные преимущества iPhone. также,Коллективные инвестиции отечественных производителей мобильных телефонов в мобильные телефоны со складным экраном создали новый дополнительный рынок, в который Apple еще не вошла.


Небольшие складные мобильные телефоны от Honor, vivo, Huawei, Xiaomi и других производителей.

Множественные изменения формируют новый отраслевой ландшафт.Каждый шаг, сделанный крупными производителями мобильных телефонов сегодня, может стать сноской к будущему.